Bank Indonesia menahan BI-Rate di 5,75% pada RDG 20–21 Oktober 2026, tetapi menaikkan suku bunga deposit facility sebesar 25 basis poin menjadi 5,00%. Lending facility tetap 6,50%.
Kenaikan batas bawah koridor ini membuat bank mendapat imbal hasil lebih tinggi saat menempatkan dana di BI, sehingga dalam beberapa bulan ke depan bunga deposito berpotensi ikut naik secara bertahap. Bagi penabung, ini saat yang baik untuk membandingkan penawaran bunga, menghitung pajak 20%, dan memastikan bunga yang diterima tidak melebihi batas penjaminan LPS.
Apa Itu Deposit Facility dan Mengapa Penting?
Deposit facility adalah fasilitas penempatan dana bank di Bank Indonesia untuk jangka sangat pendek, biasanya semalam. Suku bunganya menjadi batas bawah koridor suku bunga pasar uang antarbank. Jika bunga deposit facility naik, bank tidak mau meminjamkan dananya ke bank lain di bawah tingkat itu, sehingga suku bunga pasar uang ikut terdorong naik.
| Instrumen | Level setelah RDG Oktober | Perubahan |
|---|---|---|
| Deposit facility | 5,00% | Naik 25 bps |
| BI-Rate | 5,75% | Tetap |
| Lending facility | 6,50% | Tetap |
Dengan perubahan ini, koridor menyempit dari 175 bps menjadi 150 bps.
Mengapa BI Menaikkan Deposit Facility?
BI menjelaskan langkah ini bertujuan menarik aliran modal asing dan menjaga stabilitas rupiah, sekaligus mempercepat pendalaman pasar uang dan pasar valas. BI juga memperkuat insentif instrumen lindung nilai DNDF. Saat RDG berlangsung, rupiah berada di sekitar Rp17.985 per dolar AS. Sejak itu rupiah melemah ke sekitar Rp18.147 pada penutupan 30 Oktober dan dibuka di Rp18.149 pada 2 November. Penjelasan dampak pelemahan rupiah ke kebutuhan sehari-hari ada di rupiah Rp18.156 terlemah sejak Juni.
Apakah Bunga Deposito Langsung Naik?
Tidak selalu langsung. Bank menyesuaikan suku bunga simpanan berdasarkan kebutuhan likuiditas, persaingan, dan tingkat bunga penjaminan (TBP) LPS. Bunga deposito yang melebihi TBP membuat simpanan tidak dijamin LPS. Sebelumnya, LPS menahan TBP simpanan rupiah di bank umum sebesar 3,75% hingga Januari 2027, seperti dibahas di LPS tahan bunga penjaminan 3,75%. Jadi, meski bank menaikkan penawaran, nasabah perlu mengecek apakah bunga masih dalam batas penjaminan.
Bagaimana Menghitung Bunga Bersih Deposito?
Bunga deposito dikenai pajak final 20%. Rumus sederhananya:
Bunga bersih = pokok × suku bunga × (hari ÷ 365) × 80%
Contoh: deposito Rp100 juta, bunga 3,75%, tenor 12 bulan. Bunga kotor Rp3.750.000, pajak Rp750.000, bunga bersih Rp3.000.000. Jika bunga naik ke 4,0%, bunga bersih menjadi Rp3.200.000. Perbandingan lengkap deposito dengan tabungan berjangka ada di tabungan berjangka vs deposito.
Apa Dampaknya ke Tabungan Biasa?
Bunga tabungan reguler biasanya jauh lebih rendah dari deposito dan jarang berubah cepat. Kenaikan deposit facility lebih berpengaruh pada deposito, terutama untuk nominal besar yang bunganya bisa dinegosiasikan. Untuk tabungan biasa, faktor yang lebih penting adalah biaya administrasi bulanan yang bisa menggerus bunga.
Bagaimana Dampaknya ke Kredit?
Kenaikan suku bunga pasar uang dapat menaikkan biaya dana bank. Dalam jangka menengah, bunga kredit dengan suku bunga mengambang, termasuk KPR floating, berpotensi ikut naik. Debitur KPR yang masa bunga tetapnya segera berakhir perlu menyiapkan ruang anggaran cicilan.
Apa yang Bisa Dilakukan Penabung Sekarang?
- Bandingkan bunga deposito di beberapa bank, termasuk bank digital.
- Cek TBP LPS agar simpanan tetap dijamin.
- Pilih tenor pendek (1–3 bulan) jika memperkirakan bunga masih naik, agar bisa diperpanjang dengan bunga baru.
- Hitung bunga bersih setelah pajak 20% sebelum membandingkan dengan instrumen lain seperti SBN ritel.
- Jangan memecah simpanan sembarangan; penjaminan LPS berlaku per nasabah per bank hingga Rp2 miliar.
Bagaimana Membandingkan Deposito dengan SBN Ritel?
Selain deposito, pemerintah akan menawarkan Sukuk Tabungan ST017 pada 6 November hingga 2 Desember 2026 dengan kupon mengambang yang memiliki batas bawah. Kupon SBN ritel dikenai pajak 10%, lebih rendah dari pajak bunga deposito 20%, sehingga imbal hasil bersihnya sering lebih menarik untuk dana yang tidak dibutuhkan dalam waktu dekat. Namun, ST017 tidak bisa dijual di pasar sekunder dan hanya bisa dicairkan sebagian pada periode tertentu. Deposito tetap unggul untuk dana yang mungkin dibutuhkan sewaktu-waktu. Perbandingan lengkap instrumen dana jangka pendek ada di deposito vs reksa dana pasar uang vs SBN ritel.
Apa yang Perlu Dipantau Selanjutnya?
- RDG BI 17–18 November 2026: apakah BI-Rate ikut naik.
- Inflasi Oktober 3,23% yang dirilis BPS pada 2 November, masih dalam sasaran 2,5% ± 1%.
- Kebijakan The Fed pada Desember, yang memengaruhi tekanan terhadap rupiah.
Informasi resmi tersedia di Bank Indonesia dan Lembaga Penjamin Simpanan.
Artikel ini bersifat informasi dan edukasi, bukan rekomendasi produk atau investasi tertentu. Ketentuan produk dapat berbeda di setiap lembaga keuangan.
Pertanyaan yang Sering Diajukan
Berapa suku bunga deposit facility BI setelah Oktober 2026?
5,00%, naik 25 basis poin dari 4,75%, sementara BI-Rate tetap 5,75% dan lending facility 6,50%.
Apakah bunga deposito pasti naik setelah deposit facility naik?
Tidak pasti dan tidak langsung; bank menyesuaikan berdasarkan likuiditas, persaingan, dan tingkat bunga penjaminan LPS.
Bagaimana menghitung bunga bersih deposito?
Pokok dikali suku bunga dikali porsi tahun, lalu dikurangi pajak final 20%.
Kapan RDG Bank Indonesia berikutnya?
17–18 November 2026.
Apakah deposito berbunga tinggi tetap dijamin LPS?
Hanya jika bunganya tidak melebihi tingkat bunga penjaminan LPS dan saldo per nasabah per bank maksimal Rp2 miliar.
